Kazanç görüşmesi: TFI International 2024 yılının ilk çeyreğinde navlun durgunluğunu yönetiyor
Taşımacılık ve lojistik sektöründe Kuzey Amerika lideri olan TFI International Inc. (TFII), 2024 yılı ilk çeyrek sonuçlarını açıkladı. Zorlu navlun ortamına rağmen şirket sağlam bir performans sergiledi, ancak temel finansal ölçütler bir önceki yıla göre düşüş gösterdi.
İşletme geliri 166 milyon dolardan 152 milyon dolara düşerken, işletme marjı %9,4 oldu. Düzeltilmiş net gelir ve EPS de sırasıyla 106 milyon dolar ve 1,24 dolara geriledi. Şirketin CEO’su Alain Bédard, devam eden navlun durgunluğu, satın almaların etkisi ve hizmet ve verimliliği artırmaya yönelik stratejiler hakkında bilgi verdi.
TFI International’ın bu yılki görünümü muhafazakâr olmaya devam ediyor; EPS aralığı 6,75 ila 7 dolar ve serbest nakit akışı beklentisi 825 milyon ila 900 milyon dolar arasında. Şirket ayrıca önümüzdeki yıl önemli miktarda borç ödemeyi planlıyor.
Önemli Çıkarımlar
- TFI International’ın 2024 yılının ilk çeyreğindeki faaliyet geliri %9,4 marjla 152 milyon dolar olarak gerçekleşti.
- Düzeltilmiş net gelir 106 milyon dolar ve düzeltilmiş EPS 1,24 dolar olarak raporlandı.
- P&C, LTL ve Truckload segmentlerinde gelir azalırken, Lojistik geliri %24 oranında arttı.
- Şirket, finansal sonuçlarını iyileştirmek amacıyla Daseke’nin satın alma işlemini tamamladı.
- 2024 yılının tamamına ilişkin EPS görünümü 6,75 ila 7 dolar olarak belirlenirken, serbest nakit akışının 825 milyon ila 900 milyon dolar arasında olması bekleniyor.
- CEO Alain Bédard, devam eden ve en az 2025 yılına kadar sürmesi beklenen navlun durgunluğundan bahsetti.
- TFI International borçlarını 500 milyon ila 600 milyon dolar arasında azaltmayı planlıyor.
- Şirketin 2024 yılı için tüm yıl beklentisi, zorlu navlun piyasası nedeniyle muhafazakâr.
Şirket Genel Görünümü
- TFI International, yaklaşan ABD seçimlerinin de etkisiyle navlun durgunluğunun en az 2025 yılına kadar süreceğini öngörüyor.
- Şirket kazanç beklentilerini hisse başına 6,75 ila 7 dolar aralığında revize etti.
- TFI International’ın 2024 yılına ilişkin beklentileri muhafazakâr olup, navlun piyasasında önemli bir iyileşme öngörmemektedir.
Ayıda Öne Çıkanlar
- Faaliyet geliri ve düzeltilmiş net gelirin her ikisi de yıldan yıla azalmıştır.
- Şirketin P&C, LTL ve Truckload gelir segmentlerinde düşüşler yaşanmıştır.
- TFI International, hizmet seviyelerinde ve gönderi başına gelirde iyileşme ihtiyacı olduğunu kabul ediyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Lojistik gelirleri %24 oranında güçlü bir artış göstermiştir.
- Daseke’nin satın alınmasının finansal sonuçlara olumlu katkı yapması beklenmektedir.
- LTL işinde gönderi başına ağırlığı artırmaya ve verimliliği geliştirmeye odaklanılmaktadır.
Kaçırılanlar
- Şirketin hizmeti emsalleriyle aynı seviyede olmadı ve bu da sözleşme yenilemelerini etkiledi.
- TFI International kara taşımacılığı fiyatlandırma gelirlerinde düşüş yaşadı ve iş ortağı UPS ile görüşmeler planlıyor.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Bédard, Kanada sermaye kazancı vergisi değişikliklerine yanıt olarak hisse geri alımları olasılığını tartıştı.
- Şirket önümüzdeki birkaç yıl içinde LTL ağının atıl kullanım oranını %35’ten %15 civarına düşürmeyi hedefliyor.
- TFI International, hizmeti geliştirmek için hat taşımacılığı filosunu çift 28’lerden 53’lere değiştirmek de dahil olmak üzere filosunu iyileştirmek için çalışıyor.
TFI International, zorlu bir navlun piyasasında ilerlerken, hizmeti iyileştirmek, maliyetleri yönetmek ve finansal istikrarı sağlamak için stratejik adımlar atıyor. Önümüzdeki yıl için temkinli bir bakış açısına sahip olan şirket, gelecekteki başarısı için kendisini konumlandırmak üzere şirket içi iyileştirmelere ve borç azaltmaya odaklanıyor.
InvestingPro Insights
TFI International Inc. (TFII), zorlu bir navlun ortamının ortasında, önümüzdeki yıl için kayda değer bir muhafazakâr görünümle 1Ç 2024 sonuçlarını açıkladı. İşte InvestingPro’dan şirketin performansına ve beklentilerine ek bağlam sağlayabilecek bazı önemli bilgiler:
InvestingPro Verileri:
- Şirketin piyasa değeri 0,77 milyon USD gibi mütevazı bir seviyede bulunuyor.
- Fiyat/Kazanç (F/K) oranı 24,06 ve 1Ç 2024 itibarıyla son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı 24,56 olan şirket, sektör ortalamasının üzerinde bir değere sahip ve bu da yatırımcıların gelecekte daha yüksek kazanç artışı bekleyebileceğini gösteriyor.
- Yıldan yıla %10,97’lik bir gelir düşüşüne rağmen, 2024 yılının ilk çeyreğinde %1,12’lik hafif bir çeyreklik gelir artışı yaşandı.
InvestingPro İpuçları:
- Analistler önümüzdeki dönem için kazanç tahminlerini aşağı yönlü revize etti, bu da yatırımcı duyarlılığını ve hisse senedi fiyatını etkileyebilir.
- Hisse senedi son altı ayda %28,89 toplam getiri ile önemli bir fiyat artışı yaşadı ve bu da yatırımcıların şirketin uzun vadeli beklentileri konusundaki iyimserliğini yansıtıyor.
Daha derin bir analizle ilgilenen okuyucular için, https://www.investing.com/pro/TFII adresinde TFII için 7’den fazla ek InvestingPro İpucu bulunmaktadır. Bu ipuçları, TFII’nin portföyünüz için uygun bir yatırım olup olmadığı konusunda daha fazla rehberlik sağlayabilir. InvestingPro aboneliğinde %20’ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanmayı unutmayın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
